خلاصه: FundedNext Futures به شدت استفاده از استراتژی‌های معاملاتی که از شرایط بازار شبیه‌سازی شده سوءاستفاده می‌کنند یا اجرای معاملات را دستکاری می‌کنند، ممنوع می‌داند، زیرا هم چالش و هم حساب‌های FundedNext در یک محیط شبیه‌سازی شده فعالیت می‌کنند. رفتارهای ممنوعه شامل سوءاستفاده از خطاهای پلتفرم، اشتراک‌گذاری حساب، چرخش حساب، ارسال سفارش‌های متعدد اسپم، سوءاستفاده از داده‌های کند، اسپوفینگ، لِیِرینگ، معاملات شبکه‌ای، معاملات شستشو، آربیتراژ تأخیر، هجینگ معکوس، هجینگ با ابزارهای همبسته، معامله در بازارهای دارای گپ یا کم‌نقدینگی و معامله در ۲٪ از محدودیت‌های قیمتی CME است. کپی یا معامله گروهی غیرمجاز و رفتارهای پرخطر و ناپایدار ممکن است منجر به تعلیق، رد صلاحیت یا محدودیت‌ها در حساب شود. این قوانین تضمین‌کننده عدالت، شفافیت و معاملات مبتنی بر مهارت و بلندمدت هستند.

این رفتار باعث اختلال در معاملات منصفانه می‌شود و مزیت ناعادلانه‌ای نسبت به معامله‌گرانی که به اصول اخلاقی پایبندند، ایجاد می‌کند. وقتی خطایی رخ می‌دهد، مانند قیمت‌گذاری نادرست به دلیل تأخیر در داده‌ها، برخی معامله‌گران از این نقص برای ورود یا خروج از معاملات با قیمت‌های قدیمی یا نادرست سوءاستفاده می‌کنند. از آنجا که این قیمت‌ها در بازار زنده معتبر نیستند، چنین اقداماتی برتری مصنوعی ایجاد می‌کند و به جای حرکت‌های واقعی بازار، از ناکارآمدی‌های سیستم بهره‌مند می‌شود.

FundedNext Futures متعهد به حمایت از معامله‌گرانی است که ثبات، انضباط و سودآوری بلندمدت را نشان می‌دهند. چرخش حساب یکپارچگی فرآیند ارزیابی را با دور زدن اصول اصلی معامله مسئولانه تضعیف می‌کند. مرحله چالش برای ارزیابی توانایی معامله‌گر در مدیریت مؤثر ریسک طراحی شده است، نه برای آزمایش تعداد حساب‌هایی که می‌توان با تاکتیک‌های پرخطر و ناپایدار عبور داد. معامله‌گرانی که در چرخش حساب شرکت می‌کنند، مهارت واقعی معاملاتی را نشان نمی‌دهند و این یک رفتار ناعادلانه و غیراخلاقی است که با پایه‌های محیط معاملاتی حرفه‌ای در تضاد است.

برای حفظ عدالت و شفافیت، چرخش حساب به طور فعال رصد می‌شود. تخلفات ممکن است منجر به محدودیت در خرید حساب‌های جدید یا تنظیم محدودیت تخصیص مادام‌العمر شود. این اقدامات تضمین می‌کند که تنها معامله‌گرانی که واقعاً استراتژی‌های معاملاتی صحیح و پایدار را توسعه داده و به کار می‌گیرند، پیشرفت کنند و پلتفرمی مبتنی بر مهارت، انضباط و موفقیت بلندمدت ایجاد شود.

ارسال سفارش‌های متعدد در DOM (اسپم) و دستکاری هماهنگ معاملات شرایط بازار را تحریف می‌کند و عرضه و تقاضای واقعی را نادرست نشان می‌دهد. از آنجا که معاملات شبیه‌سازی شده شرایط بازار واقعی را تکرار می‌کند، چنین فعالیت‌هایی معامله‌گران دیگر را با ایجاد مشارکت جعلی بازار و جریان سفارش فریبنده گمراه می‌کند. در FundedNext Futures، این رفتارها عدالت را به خطر می‌اندازند، ارزیابی‌ها را مختل می‌کنند و توانایی معامله‌گران برای عملکرد در بازارهای زنده را ارزیابی نمی‌کنند. اجرای این قوانین محیط معاملاتی واقعی، اخلاقی و شفاف را تضمین می‌کند.

​

مثال:

یک معامله‌گر صدها سفارش خرید/فروش جعلی (سفارش‌های محدود) در DOM قرار می‌دهد و علاقه خرید کاذب ایجاد می‌کند. سایر معامله‌گران واکنش نشان می‌دهند و قیمت را بالا می‌برند، در این مرحله معامله‌گر سفارش‌های خرید خود را لغو کرده و با قیمت افزایش یافته می‌فروشد. در محیط شبیه‌سازی، این رفتار دینامیک بازار را دستکاری می‌کند، شرکت‌کنندگان را گمراه می‌سازد و فرآیند ارزیابی را با تحریف رفتار واقعی معاملات تضعیف می‌کند.

داده‌های کند می‌تواند باعث شود به‌روزرسانی قیمت‌ها از شرایط واقعی بازار عقب بماند. برخی معامله‌گران از این تأخیر بهره می‌برند و با مقایسه قیمت‌ها در چندین پلتفرم، قبل از به‌روزرسانی پلتفرم خود، معاملات را بر اساس اطلاعات قدیمی انجام می‌دهند. این می‌تواند منجر به اجرای ناعادلانه معاملات و رفتارهای دستکاری‌کننده شود و فرآیند ارزیابی بازار را تحریف کند.

مثال:

یک معامله‌گر متوجه می‌شود که پلتفرمش قیمت سهام را به دلیل تأخیر داده‌ها یک دلار کمتر از قیمت واقعی بازار نشان می‌دهد. او سریعاً سفارش خرید را با قیمت نادرست ثبت می‌کند و پس از به‌روزرسانی پلتفرم، با قیمت اصلاح‌شده می‌فروشد و سود تضمینی کسب می‌کند، در حالی که به جای تکیه بر مهارت‌های واقعی معاملاتی، از سیستم سوءاستفاده کرده است.

برخی معامله‌گران تلاش می‌کنند با گرفتن موقعیت‌های بسیار پرخطر و استفاده از اهرم حداکثری برای کسب سود سریع، موجودی حساب خود را به سرعت چند برابر کنند. اگر موفق شوند، سود را برداشت می‌کنند و فرآیند را با حساب جدید تکرار می‌کنند. اگر ناموفق باشند، حساب را رها کرده و دوباره شروع می‌کنند و از پیامدهای مدیریت ریسک ضعیف اجتناب می‌کنند. این روش ثبات بلندمدت را تضعیف کرده و با اصول معامله مسئولانه در تضاد است.

مثال:

یک معامله‌گر برای حساب FundedNext واجد شرایط می‌شود و بلافاصله یک معامله تمام‌قد انجام می‌دهد و کل موجودی حساب را در یک موقعیت ریسک می‌کند. اگر معامله موفق باشد، سود را برداشت می‌کند. اگر شکست بخورد، حساب جدیدی باز کرده و روند را تکرار می‌کند، بدون اینکه تلاش کند استراتژی معاملاتی خود را بهبود دهد یا اصول مدیریت ریسک پایدار را دنبال کند.

در FundedNext Futures، هر معامله‌گر بر اساس توانایی معاملاتی فردی خود ارزیابی می‌شود، با تمرکز بر تصمیم‌گیری مستقل، مدیریت ریسک صحیح و ثبات بلندمدت.

اتکا به دیگران—چه از طریق خدمات سیگنال یا هماهنگی با سایر معامله‌گران—توانایی واقعی معامله‌گر را نادرست نشان می‌دهد و رقابت منصفانه را تضعیف می‌کند. به همین دلیل کپی‌تریدینگ یا معامله گروهی غیرمجاز به شدت ممنوع است.

FundedNext از انعطاف‌پذیری برای معامله‌گرانی که حساب‌های خود را مدیریت می‌کنند حمایت می‌کند. اشکال زیر از کپی‌تریدینگ مجاز است:

برای حفظ یکپارچگی فرآیند ارزیابی، اقدامات زیر به شدت ممنوع است:

مثال رفتار ممنوع:

یک معامله‌گر به گروه سیگنال می‌پیوندد که ارائه‌دهنده سیگنال دستورالعمل‌های معامله ارسال می‌کند. به جای انجام تحلیل مستقل، معامله‌گر کورکورانه آن معاملات را کپی می‌کند تا چالش را بگذراند. این منجر به موفقیت بدون شایستگی بر اساس مهارت شخص دیگر شده و اصول ارزیابی ما را نقض می‌کند.

اسپوفینگ مجاز نیست زیرا با نمایش تقاضا یا عرضه جعلی، معامله‌گران را گمراه می‌کند و باعث می‌شود بر اساس اطلاعات نادرست معامله کنند. این نوع دستکاری بازار محیط معاملاتی ناعادلانه‌ای در فاز زنده ایجاد می‌کند و برخلاف قوانین ما است.

مثال:

یک معامله‌گر می‌خواهد سفارش خرید ثبت کند. اما قیمت بالاتر از حد انتظار بود و او چندین سفارش فروش بزرگ قرار داد تا به نظر برسد فشار فروش قوی در حال افزایش است. این باعث می‌شود سایر معامله‌گران فکر کنند قیمت ممکن است کاهش یابد و تشویق به فروش شوند. وقتی معامله‌گر قیمت مطلوبی گرفت، همه سفارش‌های فروش جعلی را سریع لغو کرده و سفارش خرید را اجرا می‌کند و بازار را به نفع خود دستکاری می‌کند.

لایه‌بندی ممنوع است زیرا تصور نادرستی از نقدینگی ایجاد می‌کند و معامله‌گران را فریب می‌دهد تا بر اساس سفارش‌های جعلی بازار اقدام کنند. این کار تجارت عادلانه را مختل می‌کند و با اصول FundedNext مغایرت دارد.

مثال:

یک معامله‌گر چندین سفارش خرید در سطوح قیمتی مختلف قرار می‌دهد تا به نظر برسد علاقه خرید قوی وجود دارد. سایر معامله‌گران این را می‌بینند و شروع به خرید می‌کنند. وقتی قیمت بالا رفت، معامله‌گر همه سفارش‌های جعلی را لغو کرده و با قیمت بالاتر می‌فروشد.

سوءاستفاده از عدم لغزش و استفاده از سفارش‌های براکت تنگ ممنوع است و به عنوان یک استراتژی معاملاتی آسان شناخته می‌شود زیرا به معامله‌گران مزیت ناعادلانه می‌دهد. وقتی بازار سریع حرکت می‌کند، به‌ویژه در ابزارهایی مانند NQ، قرار دادن سفارش‌ها با تفاوت قیمت کم می‌تواند منجر به اجرای مطلوبی شود که شرایط واقعی بازار زنده را منعکس نمی‌کند یا به عنوان هوش معاملاتی واقعی محسوب نمی‌شود.

مثال:

تصور کنید معامله‌گری یک سفارش خرید استاپ در ۱۲۹۰۰ و یک سفارش فروش استاپ در ۱۲۸۵۰ برای معاملات آتی نزدک (NQ) تنظیم می‌کند، با سطوح سودگیری در ۱۲۹۳۰ و ۱۲۸۲۰. اگر قیمت به سرعت افزایش یابد و سفارش خرید فعال شود و بدون هیچ لغزشی به سودگیری در ۱۲۹۳۰ برسد، معامله‌گر از یک حرکت قیمت کوچک و غیرمعمول سود می‌برد. این ممنوع است زیرا شرایط معاملات زنده را سوءاستفاده می‌کند، هوش معاملاتی را منعکس نمی‌کند و به معامله‌گر مزیت ناعادلانه می‌دهد.

معاملات شبکه‌ای ممنوع است زیرا می‌تواند منجر به دستکاری بازار و ایجاد فعالیت معاملاتی مصنوعی شود. این استراتژی همچنین ریسک را به طور قابل توجهی افزایش می‌دهد، زیرا حرکت قوی بازار در یک جهت می‌تواند باعث زیان‌های متوالی متعدد شود. علاوه بر این، معاملات شبکه‌ای در بازارهای بسیار نوسانی یا رونددار پایدار نیست، جایی که نوسانات سریع قیمت می‌تواند منجر به کال مارجین و زیان‌های قابل توجه شود. FundedNext Futures به اصول معاملات عادلانه و استراتژی‌های مبتنی بر مدیریت ریسک اهمیت می‌دهد، به همین دلیل معاملات شبکه‌ای مجاز نیست.

مثال:

یک معامله‌گر چندین سفارش خرید در قیمت‌های ۱۰۰، ۱۰۵ و ۱۱۰ دلار و سفارش‌های فروش در ۱۱۵، ۱۲۰ و ۱۲۵ دلار قرار می‌دهد. اگر بازار بین این سطوح حرکت کند، معامله‌گر سود می‌برد. اما اگر بازار به شدت زیر ۱۰۰ دلار سقوط کند، همه سفارش‌های خرید همزمان ارزش خود را از دست می‌دهند و زیان قابل توجهی ایجاد می‌شود. این نشان‌دهنده ریسک بالای معاملات شبکه‌ای و دلیل ممنوعیت آن است.

معاملات شستشو شفافیت بازار را با افزایش مصنوعی حجم معاملات مخدوش می‌کند و معامله‌گران را به این باور می‌رساند که علاقه واقعی به دارایی وجود دارد. این باعث دستکاری حرکت قیمت و اختلال در شرایط عادلانه بازار می‌شود. FundedNext معاملات شستشو را برای حفظ محیط معاملاتی شفاف و قابل اعتماد که معامله‌گران بر اساس شرایط واقعی بازار رقابت می‌کنند، ممنوع کرده است.

مثال:

یک معامله‌گر به طور مکرر همان قرارداد آتی را تقریباً با قیمت‌های یکسان خرید و فروش می‌کند و تعداد زیادی معامله ایجاد می‌کند بدون اینکه موقعیت بازار خود را واقعاً تغییر دهد. این به طور مصنوعی حجم معاملات دارایی را افزایش می‌دهد و آن را فعال‌تر از واقعیت نشان می‌دهد. در نتیجه، سایر معامله‌گران ممکن است تصور کنند علاقه قوی به دارایی وجود دارد در حالی که فعالیت ساختگی است.

یک معامله‌گر با استفاده از فید قیمت سریع‌تر می‌تواند قبل از به‌روزرسانی فید کندتر وارد معاملات شود و با دسترسی زودتر به حرکت قیمت‌ها مزیت ناعادلانه‌ای کسب کند. این امر قیمت‌گذاری عادلانه را مخدوش کرده و یکپارچگی معاملات را مختل می‌کند. از آنجا که آربیتراژ تأخیر مهارت‌های واقعی معاملاتی را منعکس نمی‌کند و بر بهره‌برداری از ناکارآمدی‌های سیستم تکیه دارد، FundedNext Futures این عمل را برای تضمین شرایط برابر ممنوع کرده است.

مثال:

یک معامله‌گر متوجه می‌شود که به‌روزرسانی قیمت در یک پلتفرم بیست میلی‌ثانیه تأخیر دارد. او سریعاً معامله‌ای انجام می‌دهد قبل از اینکه پلتفرم کندتر تنظیم شود و قیمت بهتری نسبت به معامله‌گران با فیدهای استاندارد به دست می‌آورد. این مزیت ناعادلانه ایجاد کرده و دینامیک قیمت‌گذاری را دستکاری می‌کند.

معامله‌گرانی که به هج معکوس می‌پردازند اطمینان می‌دهند که یک حساب سود می‌کند در حالی که حساب دیگر ضرر می‌دهد، که عملکرد واقعی معاملاتی را نادرست نشان می‌دهد. این رویکرد فریبنده ارزیابی‌های معاملاتی را تضعیف می‌کند و با اصول رقابت عادلانه FundedNext Futures مغایرت دارد. برای جلوگیری از دستکاری، این عمل به شدت ممنوع است.

مثال:

یک معامله‌گر در یک حساب FundedNext موقعیت خرید باز می‌کند و همزمان در حساب دیگری موقعیت فروش باز می‌کند. صرف نظر از حرکت بازار، یک حساب همیشه سود نشان می‌دهد و دیگری ضرر، که تصویر گمراه‌کننده‌ای از موفقیت ایجاد می‌کند.

معامله‌گرانی که از این روش استفاده می‌کنند به طور مصنوعی ریسک را خنثی می‌کنند بدون اینکه در معرض ریسک واقعی بازار باشند. این استراتژی عملکرد واقعی معاملاتی را تحریف می‌کند و به معامله‌گران اجازه می‌دهد به طور ناعادلانه از ساختارهای پاداش سوءاستفاده کنند. FundedNext Futures این کار را برای حفظ فرآیند ارزیابی صادقانه و مبتنی بر مهارت ممنوع کرده است.

مثال:

یک معامله‌گر معاملات آتی S&P 500 را خریداری می‌کند و همزمان معاملات آتی YM را می‌فروشد. از آنجا که هر دو شاخص به طور همزمان حرکت می‌کنند، موقعیت‌ها ریسک را خنثی می‌کنند و ارزیابی دقیق توانایی معاملاتی را غیرممکن می‌سازند.

معامله‌گران ممکن است تلاش کنند در شرایط بازار با شکاف یا کم‌نقدینگی سفارش دهند تا از ناکارآمدی‌های قیمت بهره‌مند شوند. با این حال، این امر آنها را در معرض اجرای غیرقابل پیش‌بینی، لغزش زیاد و احتمال دستکاری بازار قرار می‌دهد. معامله در محیط‌های کم‌نقدینگی یا قبل از رویدادهای بزرگ بازار می‌تواند کشف قیمت عادلانه را مخدوش کرده و ثبات بازار را مختل کند.

مثال:

یک معامله‌گر در زمان باز شدن هفته جدید، یک سفارش خرید محدود قرار می‌دهد و انتظار افزایش قیمت را دارد. سفارش پر شد، و بازار پس از یک گپ بزرگ باز می‌شود، و قیمت پر شدن سفارش با قیمت شاخص بازار مرتبط نیست. با این حال، اگر بازار برخلاف انتظار حرکت کند، آن‌ها با لغزش ناگهانی و ضررهای غیرمنتظره مواجه می‌شوند که نشان‌دهنده ریسک بالای این رویکرد است.

معامله در محدوده ۲٪ از محدودیت قیمت CME ریسک بالاتر و مشکلات احتمالی نقدینگی ایجاد می‌کند، زیرا شرایط بازار در نزدیکی این آستانه‌ها ناپایدار می‌شود. اگر قیمت به محدودیت نزدیک شود، اجرای سفارش غیرقابل پیش‌بینی می‌شود و گپ‌های قیمتی ممکن است منجر به تسویه‌های اجباری، لغزش و افزایش کاهش حساب شود. برای اطمینان از مدیریت ریسک مسئولانه و ثبات بازار، معامله در این محدوده به شدت ممنوع است و تخلفات ممکن است منجر به تعلیق یا محدودیت حساب شود. برای اطلاعات بیشتر اینجا کلیک کنید.