TL;DR: FundedNext Futures vieta rigorosamente le strategie di trading che sfruttano condizioni di mercato simulate o manipolano l'esecuzione, poiché sia la Challenge Phase che i FundedNext Accounts operano in un ambiente simulato. Le pratiche proibite includono lo sfruttamento di errori della piattaforma, la condivisione dell'account, il rolling degli account, lo spam multi-ordine, l'abuso di feed dati lento, lo spoofing, il layering, il grid trading, il wash trading, l'arbitraggio di latenza, il reverse hedging, l'hedging con strumenti correlati, il trading in mercati con gap o illiquidi e il trading entro il 2% dei limiti di prezzo CME. Il copy trading non autorizzato o di gruppo e i comportamenti ad alto rischio insostenibili possono comportare la sospensione, la disqualifica o le restrizioni dell'account. Queste regole garantiscono equità, trasparenza e un trading basato sulle competenze a lungo termine.
Su FundedNext Futures, cerchiamo trader che dimostrino disciplina, coerenza e la capacità di fare trading in modo sostenibile nel lungo termine. Il nostro obiettivo è offrire ai trader l'opportunità di operare all'interno dei Challenge Accounts o dei FundedNext Accounts, dove possono mostrare un approccio strutturato, gestire efficacemente il rischio e mantenere l'integrità del trading. Non supportiamo chi tenta di sfruttare l'ambiente simulato o di adottare pratiche di trading insostenibili.
I Challenge Accounts e i FundedNext Accounts operano in un mercato simulato. Alcune strategie di trading possono approfittare di queste condizioni simulate ma fallire nelle situazioni di mercato reale. Qualsiasi pratica proibita, indipendentemente dalla fase, comporterà la sospensione dell'account e la disqualifica dalla partecipazione ulteriore.
FundedNext Futures è pensato per trader che cercano una relazione di trading a lungo termine, non per sfruttamenti a breve termine. Se il tuo obiettivo è costruire una carriera di trading sostenibile, ti incoraggiamo a operare responsabilmente, seguire i principi di Risk Management e perfezionare una strategia che si allinei alle condizioni di mercato reali.
Per garantire un ambiente di trading equo, trasparente ed etico, vietiamo rigorosamente le seguenti attività:
Cos'è lo Sfruttamento di Errori della Piattaforma?
Sfruttare errori della piattaforma nel Futures Trading significa approfittare di malfunzionamenti del sistema, discrepanze di prezzo o ritardi nell'esecuzione per ottenere profitti senza rischio. Ciò comporta la manipolazione di difetti nella piattaforma di trading, come aggiornamenti di prezzo ritardati o errori tecnici, per eseguire operazioni a prezzi che non riflettono le condizioni di mercato in tempo reale.
Perché lo Sfruttamento di Errori della Piattaforma è proibito in FundedNext Futures?
Questa pratica disturba il trading equo e fornisce un vantaggio sleale rispetto ai trader che seguono pratiche etiche. Quando si verifica un errore, come un prezzo errato dovuto a feed dati in ritardo, alcuni trader sfruttano questa falla per entrare o uscire dalle operazioni a prezzi obsoleti o errati. Poiché questi prezzi non sono validi nel mercato reale, tali azioni creano un vantaggio artificiale, permettendo ai trader di beneficiare delle inefficienze del sistema anziché dei movimenti reali del mercato.
Cos'è la Condivisione dell'Account?
La condivisione dell'account si verifica quando un trader gestisce più account o permette a un'altra persona di fare trading per suo conto. Questa pratica è severamente vietata, poiché compromette la competizione leale e mina l'integrità sia del Challenge Account che del FundedNext Account.
Perché la Condivisione dell'Account è proibita in FundedNext Futures?
Il trading serve a valutare le capacità e le decisioni individuali di un trader. Quando si pratica la condivisione dell'account, si compromette l'integrità, rendendo difficile distinguere i trader realmente abili da quelli che si affidano a supporti esterni. Questo crea un vantaggio sleale e mina la trasparenza nell'ambiente di trading.
Cos'è il Rolling degli Account?
Il rolling degli account è una pratica ad alto rischio in cui si acquistano più Challenge Accounts con l'intenzione di progredire rapidamente verso i FundedNext Accounts, spesso sacrificando intenzionalmente alcuni account mentre si punta a superare altri. Questo approccio si basa sulla probabilità più che sull'abilità, ignorando una corretta gestione del rischio e l'analisi di mercato. Somiglia più al gioco d'azzardo che al trading, poiché il successo dipende dalla fortuna piuttosto che da una strategia strutturata.
Perché il Rolling degli Account è proibito in FundedNext Futures?
FundedNext Futures si impegna a supportare trader che dimostrano coerenza, disciplina e redditività a lungo termine. Il rolling degli account mina l'integrità del processo di Evaluation bypassando i principi fondamentali del trading responsabile. La Challenge Phase è progettata per valutare la capacità di un trader di gestire efficacemente il rischio, non per testare quanti account possono essere fatti passare con tattiche aggressive e insostenibili. I trader che praticano il rolling degli account non dimostrano una reale competenza di trading, rendendo questa pratica ingiusta e non etica, contraria ai fondamenti di un ambiente di trading professionale.
Per mantenere equità e trasparenza, il rolling degli account è attivamente monitorato. Le violazioni possono comportare restrizioni sull'acquisto di nuovi account o modifiche al limite di allocazione a vita. Queste misure assicurano che solo i trader che sviluppano e applicano strategie di trading solide e sostenibili possano progredire, rafforzando una Platform basata su competenza, disciplina e successo a lungo termine.
Cos'è lo Spam Multi-Ordine e gli Sfruttamenti di Trading Coordinati?
Lo spam multi-ordine e gli sfruttamenti di trading coordinati consistono nel piazzare e cancellare numerosi ordini nella Depth of Market (DOM) per manipolare l'attività di mercato o collaborare con altri per influenzare artificialmente il flusso degli ordini. Queste azioni creano segnali fuorvianti e distorcono le dinamiche reali di domanda e offerta, compromettendo l'integrità e l'equità del mercato.
Perché lo Spam Multi-Ordine e gli Sfruttamenti di Trading Coordinati sono proibiti?
Il piazzamento multiplo di ordini nella DOM (spam) e la manipolazione coordinata del trading distorcono le condizioni di mercato e rappresentano in modo errato la vera domanda e offerta. Poiché il trading simulato replica le condizioni del mercato reale, tali attività ingannano gli altri trader creando una falsa partecipazione di mercato e un flusso di ordini ingannevole. Su FundedNext Futures, queste pratiche compromettono l'equità, disturbano le Evaluation e non valutano la capacità dei trader di operare nei mercati live. L'applicazione di queste regole garantisce un ambiente di trading realistico, etico e trasparente.
Esempio:
Un trader piazza centinaia di ordini Bid/Ask falsi (Limit Order) nella DOM, creando un falso interesse all'acquisto. Altri trader reagiscono, spingendo il prezzo verso l'alto, momento in cui il trader annulla i suoi ordini di acquisto e vende al prezzo gonfiato. In un ambiente simulato, questo manipola la dinamica di mercato, inganna i partecipanti e mina il processo di Evaluation distorcendo il comportamento reale di trading.
Cos'è l'Abuso del Feed Dati Lento?
L'abuso del feed dati lento è una pratica in cui i trader sfruttano aggiornamenti di prezzo ritardati per eseguire operazioni a prezzi obsoleti, ottenendo un vantaggio sleale rispetto a chi si basa su dati in tempo reale. Questa pratica disturba la competizione leale e compromette l'integrità dell'ambiente di trading.
Perché l'Abuso del Feed Dati Lento è proibito in FundedNext Futures?
Un feed dati lento può causare ritardi negli aggiornamenti dei prezzi rispetto alle condizioni di mercato reali. Alcuni trader approfittano di questo ritardo confrontando i prezzi su più piattaforme ed entrando in operazioni basate su informazioni obsolete prima che la loro piattaforma di trading si aggiorni. Ciò può portare a esecuzioni di trade ingiuste e comportamenti manipolativi, distorcendo il processo di valutazione del mercato.
Esempio:
Un trader nota che la sua piattaforma mostra un prezzo di un'azione inferiore di 1$ rispetto al prezzo reale di mercato a causa di un feed dati ritardato. Pone rapidamente un ordine di acquisto al prezzo errato e, una volta che la piattaforma si aggiorna, vende al prezzo corretto per un profitto garantito, sfruttando il sistema invece di basarsi su vere capacità di trading.
Cos'è il Flipping degli Account e l'Esecuzione Incoerente dei Contratti?
Il flipping degli account e l'esecuzione incoerente dei contratti consistono nell'usare elevata Margin per far crescere rapidamente o far fallire account tramite posizioni sconsiderate e sovradimensionate. Questo approccio ad alto rischio manca di strategia e disciplina, risultando insostenibile e soggetto a fallimento.
Perché il Flipping degli Account e l'Esecuzione Incoerente dei Contratti sono proibiti in FundedNext Futures?
Alcuni trader tentano di moltiplicare rapidamente il loro Account Balance assumendo posizioni estremamente rischiose, usando la massima Leverage per guadagni veloci. Se hanno successo, prelevano i profitti e ripetono il processo con un nuovo account. Se falliscono, abbandonano l'account e ricominciano, evitando le conseguenze di una cattiva gestione del rischio. Questo metodo mina la coerenza a lungo termine e va contro i principi del trading responsabile.
Esempio:
Un trader si qualifica per un FundedNext Account e piazza immediatamente un trade all-in, rischiando l'intero Account Balance su una sola posizione. Se il trade ha successo, preleva i profitti. Se fallisce, apre un altro account e ripete il processo, senza sforzarsi di perfezionare la propria strategia di trading o seguire pratiche di Risk Management sostenibili.
Cos'è il Copy & Group Trading?
Il Copy Trading si riferisce alla replica delle operazioni di un altro trader o all'uso di servizi di segnali per eseguire trade.
Il Group Trading si verifica quando più trader collaborano—spesso in tempo reale—per ottenere ricompense specifiche eseguendo operazioni simili simultaneamente.
Perché il Copy & Group Trading (in generale) è proibito in FundedNext Futures?
Su FundedNext Futures, valutiamo ogni trader basandoci sulla sua abilità individuale di trading, concentrandoci su decisioni indipendenti, corretta gestione del rischio e coerenza a lungo termine.
Affidarsi ad altri—tramite servizi di segnali o coordinamento con altri trader—rappresenta in modo errato le capacità reali di un trader e mina la competizione leale. Per questo motivo, il copy trading o il group trading non autorizzati sono severamente vietati.
Cosa è consentito in FundedNext Futures per il Copy & Group Trading?
FundedNext supporta la flessibilità per i trader che gestiscono i propri account. Sono consentite le seguenti forme di copy trading:
Il copy trading all'interno di FundedNext è permesso. I trader possono copiare liberamente le operazioni tra i propri FundedNext accounts.
Il copy trading tra FundedNext e altre prop firm è consentito se il trader possiede tutti gli account coinvolti. FundedNext può richiedere la verifica che tutti gli account coinvolti siano registrati esattamente con lo stesso nome secondo i record FundedNext; qualsiasi variazione di ortografia o identità non sarà accettata.
È consentito l'uso di qualsiasi strumento di copy trading, inclusi:
La funzione di copy trading integrata di Tradovate
Moduli NinjaTrader come Replikanto
Qualsiasi piattaforma di terze parti, purché utilizzata solo per copiare i propri trade
Cosa non possono fare in FundedNext Futures per il Copy & Group Trading?
Per preservare l'integrità del nostro processo di Evaluation, le seguenti azioni sono severamente proibite:
I trader non possono effettuare operazioni di gruppo o coordinare trade con altri trader, sia all'interno che all'esterno di FundedNext.
I trader non possono abbonarsi a servizi di segnali di trading né usare segnali esterni per guidare le proprie decisioni di trading.
I trader non possono copiare operazioni da un account di un'altra persona all'interno di FundedNext, nemmeno tramite strumenti automatizzati o trade copiers.
Esempio di comportamento proibito:
Un trader si unisce a un gruppo di segnali dove un fornitore invia istruzioni di trading. Invece di effettuare un'analisi indipendente, il trader copia ciecamente quei trade per superare la Challenge. Questo comporta un successo immeritato basato sulle capacità di qualcun altro e viola i nostri principi di Evaluation.
Cos'è il Micro-Scalping?
Il micro-scalping è definito come la pratica di aprire e chiudere operazioni in pochi secondi per capitalizzare ripetutamente su piccole fluttuazioni di prezzo. Sebbene FundedNext non consideri un BREACH o non termini il tuo account esclusivamente per questa attività, abbiamo una politica chiara ed equilibrata per affrontarla, che puoi consultare qui.
Cos'è lo Spoofing?
Lo spoofing è una tecnica di manipolazione del mercato in cui un trader piazza grandi ordini falsi (pending orders) per creare una falsa impressione di domanda o offerta, influenzando le decisioni di altri trader. Questi ordini falsi vengono cancellati prima dell'esecuzione, permettendo al trader di sfruttare i movimenti di prezzo.
Perché le strategie di Spoofing sono proibite in FundedNext Futures?
Lo spoofing non è consentito perché inganna i trader mostrando una domanda o offerta falsa, inducendoli a prendere decisioni basate su informazioni errate. Questo tipo di manipolazione del mercato crea un ambiente di trading ingiusto nella fase live e va contro le nostre regole.
Esempio:
Un trader vuole piazzare un ordine di acquisto. Ma il prezzo era più alto del previsto, e ha piazzato più ordini di vendita grandi per far sembrare che si stesse accumulando una forte pressione di vendita. Questo inganna altri trader facendoli pensare che il prezzo potrebbe scendere, incoraggiandoli a vendere. Una volta che il trader ottiene un prezzo favorevole, cancella rapidamente tutti gli ordini di vendita falsi ed esegue un ordine di acquisto, avendo manipolato il mercato a suo vantaggio.
Che cosa sono le strategie di Order Book Shaping/Layering?
Il layering si verifica quando un trader piazza più ordini di acquisto o vendita a diversi livelli di prezzo per creare una falsa percezione della profondità del mercato. Questi ordini non sono destinati all'esecuzione ma servono a ingannare altri trader inducendoli a prendere decisioni basate su condizioni di mercato manipolate.
Perché le strategie di Order Book Shaping/Layering sono proibite in FundedNext Futures?
Il layering è proibito perché dà una falsa impressione di liquidità, ingannando i trader a fare mosse basate su ordini di mercato falsi. Disturba il trading equo e va contro i principi di FundedNext.
Esempio:
Un trader piazza diversi ordini di acquisto a diversi livelli di prezzo, facendo sembrare che ci sia un forte interesse all'acquisto. Altri trader vedono questo e iniziano a comprare anche loro. Quando il prezzo sale, il trader cancella tutti gli ordini falsi e vende a un prezzo più alto.
Che cosa sono le strategie Bracket?
Il bracket trading è una strategia in cui i trader impostano ordini di acquisto e vendita predefiniti (limit/stop orders) per sfruttare movimenti di mercato in entrambe le direzioni e impostano anche livelli di take-profit e stop-loss per gestire il rischio e bloccare automaticamente i guadagni. Sfruttare l'assenza di slippage o usare bracket stretti per beneficiare di esecuzioni favorevoli è proibito. Tali pratiche non sono consentite dalle nostre politiche di trading.
Perché le strategie Bracket sono proibite in FundedNext Futures?
Sfruttare l'assenza di slippage e usare ordini bracket stretti è proibito ed è considerato una strategia di trading senza sforzo perché dà ai trader un vantaggio ingiusto. Quando il mercato si muove rapidamente, specialmente in strumenti come il NQ, piazzare ordini con differenze di prezzo minime può portare a esecuzioni favorevoli che non riflettono le condizioni di mercato live o non sono considerate vera intelligenza di trading.
Esempio:
Immagina un trader che imposta uno stop di acquisto a 12.900 e uno stop di vendita a 12.850 per i futures Nasdaq (NQ), con livelli di take-profit a 12.930 e 12.820. Se il prezzo schizza verso l'alto e l'ordine di acquisto si attiva, raggiungendo il take-profit a 12.930 senza alcuno slippage, il trader guadagna da un piccolo movimento di prezzo atipico. Questo è proibito perché sfrutta le condizioni di trading live, non riflette l'intelligenza di trading e dà al trader un vantaggio ingiusto.
Che cos'è il Grid Trading?
Il grid trading nel mercato Futures consiste nel piazzare più ordini long e short a livelli di prezzo predefiniti per capitalizzare sulle fluttuazioni del mercato. Questa strategia mira a catturare piccoli movimenti di prezzo entro un intervallo stabilito, permettendo ai trader di trarre profitto dalla Volatility senza fare affidamento sulla direzione del mercato. Tuttavia, a causa del frequente piazzamento di ordini, il Grid Trading può creare un'attività di mercato eccessiva e disturbare condizioni di trading eque.
Perché il Grid Trading è proibito in FundedNext Futures?
Il grid trading è proibito perché può portare a manipolazione del mercato e creare attività di trading artificiale. Questa strategia aumenta anche significativamente il rischio, poiché un forte movimento di mercato in una direzione può causare molteplici perdite consecutive. Inoltre, il grid trading non è sostenibile in mercati altamente volatili o in trend, dove rapidi movimenti di prezzo possono causare margin call e perdite sostanziali. FundedNext Futures dà priorità a pratiche di trading eque e strategie consapevoli del rischio, motivo per cui il grid trading non è consentito.
Esempio:
Un trader piazza più ordini di acquisto a $100, $105 e $110 e ordini di vendita a $115, $120 e $125. Se il mercato si muove tra questi livelli, il trader guadagna. Tuttavia, se il mercato scende bruscamente sotto $100, tutti gli ordini di acquisto perdono valore contemporaneamente, causando perdite significative. Questo dimostra l'elevata esposizione al rischio del grid trading e perché non è permesso.
Che cos'è il Wash Trading?
Il wash trading nei Futures si verifica quando un trader piazza contemporaneamente o in rapida successione bid e ask per creare un'attività di mercato artificiale senza assumersi un reale rischio di mercato. Questa pratica è usata per ingannare altri trader, manipolare i prezzi o gonfiare il volume di trading senza un reale intento di mercato.
Perché il Wash Trading è proibito in FundedNext Futures?
Il wash trading distorce la trasparenza del mercato gonfiando artificialmente il volume di trading e ingannando i trader facendoli credere che ci sia un interesse genuino in un asset. Questo manipola il movimento dei prezzi e disturba condizioni di mercato eque. FundedNext proibisce il wash trading per mantenere un ambiente di trading trasparente e affidabile, dove i trader competono basandosi su condizioni di mercato genuine piuttosto che su attività artificiali.
Esempio:
Un trader compra e vende continuamente lo stesso contratto futures a prezzi quasi identici, generando un alto numero di operazioni senza cambiare effettivamente la propria posizione di mercato. Questo aumenta artificialmente il volume di trading dell'asset, facendolo sembrare più attivo di quanto non sia realmente. Di conseguenza, altri trader possono credere che ci sia un forte interesse nell'asset quando in realtà l'attività è fabbricata.
Che cos'è lo Sfruttamento dell'Esecuzione Simulata?
Lo sfruttamento dell'esecuzione simulata è una pratica di trading proibita caratterizzata da un modello sostenuto di posizioni che mostrano poco o nessun movimento avverso di mercato, indicando che i profitti sono stati generati principalmente attraverso vantaggi di esecuzione nell'ambiente simulato piuttosto che attraverso un reale rischio di mercato.
FundedNext Futures opera su esecuzione simulata utilizzando dati di mercato in tempo reale degli exchange. Sebbene i prezzi di mercato riflettano l'attività reale degli exchange, le esecuzioni simulate possono occasionalmente avvenire a prezzi, dimensioni o velocità di esecuzione che non sarebbero stati raggiungibili nel libro ordini live dell'exchange a causa di fattori come la profondità di mercato, la priorità in coda e la liquidità disponibile.
Perché lo Sfruttamento dell'Esecuzione Simulata è proibito in FundedNext Futures?
Quando un trader sfrutta deliberatamente le differenze tra esecuzione simulata e live per generare profitti — invece di esprimere una visione di mercato legittima — l'attività è considerata abuso della Platform piuttosto che una strategia di trading valida. Questo comportamento si manifesta più comunemente come operazioni ripetute di breve durata concentrate in strumenti a bassa liquidità. Il fattore determinante è che le stesse posizioni non potrebbero ragionevolmente essere aperte o chiuse in condizioni di mercato live comparabili. Qualsiasi strategia che sistematicamente trae profitto da gap di esecuzione specifici della simulazione invece che da un genuino movimento di mercato è proibita.
Che cos'è il Tick Scalping?
Il tick scalping è la pratica ripetuta di aprire e chiudere posizioni in una finestra temporale molto breve per raccogliere pochi tick di profitto per operazione da esecuzioni simulate favorevoli, spesso con dimensioni di posizione grandi o massime. Un'uscita veloce occasionale guidata da condizioni di mercato genuine non è considerata una violazione di per sé.
Perché il Tick Scalping è proibito in FundedNext Futures?
Il tick scalping diventa un problema quando una strategia si basa principalmente sulla cattura di minime fluttuazioni di prezzo attraverso grandi dimensioni di posizione, esecuzioni simulate favorevoli o caratteristiche di esecuzione difficili da replicare in un ambiente di mercato live. Tale attività non riflette una competenza di trading sostenibile e può essere considerata uno sfruttamento dell'ambiente simulato piuttosto che una dimostrazione di reale analisi di mercato o Risk Management.
Che cos'è l'Arbitraggio di Latency?
L'arbitraggio di latency è una strategia di trading ad alto rischio che sfrutta i ritardi di prezzo tra piattaforme, basandosi su vantaggi di velocità piuttosto che su analisi di mercato. Questa strategia approfitta delle discrepanze negli aggiornamenti dei dati di mercato, permettendo ai trader di entrare o uscire dalle posizioni prima che altri reagiscano.
Perché l'Arbitraggio di Latency è proibito in FundedNext Futures?
Un trader che utilizza un feed di prezzo più veloce può entrare nelle operazioni prima che il feed più lento si aggiorni, ottenendo un vantaggio ingiusto accedendo ai movimenti di prezzo prima degli altri partecipanti al mercato. Questo distorce la corretta formazione dei prezzi e compromette l'integrità del trading. Poiché l'arbitraggio di latency non riflette abilità di trading reali e si basa sullo sfruttamento di inefficienze di sistema, FundedNext Futures proibisce questa pratica per garantire condizioni di parità.
Esempio:
Un trader nota che un aggiornamento di prezzo su una piattaforma è ritardato di venti millisecondi. Pone rapidamente un'operazione prima che la piattaforma in ritardo si aggiorni, assicurandosi un prezzo migliore rispetto ai trader che utilizzano feed standard. Questo crea un vantaggio ingiusto e manipola la dinamica dei prezzi.
Che cosa sono il Reverse Hedging e il Coordinated Hedging?
La manipolazione tramite Hedging è qualsiasi strategia che apre posizioni compensative sullo stesso o su uno strumento equivalente per neutralizzare artificialmente il rischio direzionale. Poiché entrambe le gambe seguono lo stesso sottostante, una è garantita vincente e l'altra perdente, qualunque sia l'andamento del mercato. FundedNext Futures proibisce due forme di questo: reverse hedging e coordinated hedging.
Reverse Hedging
Il reverse hedging si verifica quando un singolo trader, un unico beneficiario effettivo, detiene entrambe le posizioni opposte, acquistando una e vendendo l'altra. Poiché la stessa persona controlla entrambe le gambe, sia gli esiti vincenti che quelli perdenti ricadono su di essa. Può essere fatto attraverso i propri account o all'interno di un singolo account.
Coordinated Hedging
Il coordinated hedging si verifica quando due o più titolari di account separati coordinano per mantenere posizioni opposte della stessa operazione. Nessun singolo account è internamente coperto, quindi ciascuno appare come un'operazione direzionale ordinaria. Qualunque sia la direzione del mercato, i vincitori del gruppo sono progettati per guadagnare più di quanto perdano i perdenti. Il profitto deriva dalla collusione e dalla struttura della ricompensa, non dall'abilità di trading.
La differenza chiave
Nel reverse hedging, un proprietario controlla entrambe le posizioni e l'offset è contenuto nell'account o negli account di una sola persona. Nel coordinated hedging, diversi proprietari distinti agiscono insieme, nessun singolo account mostra una copertura da solo, e la coordinazione è identificabile tra gli account coinvolti.
Perché entrambi sono proibiti
Entrambi rappresentano una falsa rappresentazione della reale performance di trading. Le posizioni compensative rendono l'esito predeterminato indipendentemente dalla direzione del mercato, quindi né il trader né il gruppo dimostrano reale abilità o gestione del rischio. Questo compromette l'integrità dell'Evaluation e viola i principi di fair Competition di FundedNext Futures. Il coordinated hedging comporta inoltre collusione tra account per estrarre fondi dalla società. Per prevenire manipolazioni, entrambe le pratiche sono proibite.
Esempi:
Reverse hedging (tra account): Un trader apre un acquisto su NQ nell'Account A e una vendita su MNQ nell'Account B, entrambi sotto il suo controllo. Indipendentemente dal movimento del mercato, un account guadagna e l'altro perde.
Reverse hedging (account singolo): Un trader acquista 1 contratto NQ e vende 7 contratti MNQ nello stesso account. Poiché NQ e MNQ seguono lo stesso sottostante a valore nozionale corrispondente, le posizioni si compensano parzialmente, neutralizzando il rischio direzionale e aggirando l'esposizione genuina.
Coordinated hedging (due titolari di account coordinati): I titolari degli account A e B sono individui separati che agiscono insieme. Allo stesso tempo, A compra 5 NQ e B vende 3 NQ o 3 ES (simbolo correlato). Ogni account, visto singolarmente, sembra un normale trade direzionale. Se NQ sale, A si avvicina al suo target mentre B fallisce; se NQ scende, accade il contrario.
Coordinated hedging (ring scalato): Dieci titolari di account coordinati aprono account; cinque vanno long NQ e cinque vanno short NQ con dimensioni e tempistiche corrispondenti. Qualunque sia la direzione del mercato, circa cinque account realizzano profitto e cinque perdono, un esito predeterminato prodotto dalla collusione più che dall'abilità di trading.
Che cos'è l'Hedging con strumenti correlati?
Hedging con strumenti correlati significa detenere posizioni opposte, una long e una short, contemporaneamente su due sottostanti diversi che si muovono insieme all'interno dello stesso Asset Group.
Poiché gli asset correlati seguono da vicino le stesse tendenze di mercato, assumere posizioni opposte su di essi compensa la maggior parte del rischio complessivo: un trade guadagna mentre l'altro perde, riducendo artificialmente l'esposizione reale. Questo può essere fatto su più account o all'interno di un singolo account.
Perché è proibito l'Hedging con strumenti correlati in FundedNext Futures?
FundedNext valuta i trader sulla loro capacità di gestire il rischio reale di mercato e dimostrare un vantaggio sostenibile. Assumere posizioni opposte su mercati fortemente correlati elimina la maggior parte di quel rischio, con una posizione che assorbe la perdita mentre l'altra registra un profitto. Questo maschera l'esposizione reale al rischio e sfrutta l'ambiente simulato, rendendo difficile valutare la reale abilità di trading. Per mantenere una valutazione equa e basata sulle competenze, questa pratica è proibita.
Esempio:
Un trader acquista Futures sull'S&P 500 (ES) mentre contemporaneamente vende Futures sul Dow Jones (YM). Entrambi sono indici azionari statunitensi strettamente collegati, quindi acquistare uno mentre si vende l'altro agisce come una rete di sicurezza artificiale con rischio di mercato reale vicino allo zero.
Cos'è il Trading su mercati con gap o illiquidi?
Il trading su mercati con gap o illiquidi consiste nel piazzare trade durante periodi di bassa liquidità o nell'approfittare di ampi gap di prezzo per ottenere un vantaggio sleale. Questo metodo si basa su inefficienze di mercato piuttosto che su abilità strategiche di trading.
Perché è proibito il Trading su mercati con gap o illiquidi in FundedNext Futures?
I trader possono tentare di piazzare ordini in condizioni di mercato con gap o illiquide, cercando di beneficiare delle inefficienze di prezzo. Tuttavia, questo li espone a esecuzioni imprevedibili, elevata slippage e potenziali manipolazioni di mercato. Fare trading in ambienti a bassa liquidità o prima di eventi di mercato importanti può distorcere la scoperta equa dei prezzi e destabilizzare il mercato.
Esempio:
Un trader piazza un ordine limite di acquisto proprio al momento dell'apertura di una nuova settimana, anticipando un aumento di prezzo. L'ordine viene eseguito, e il mercato apre dopo un ampio gap, e il prezzo di esecuzione dell'indice non è rilevante rispetto al prezzo dell'indice di mercato. Tuttavia, se il mercato si muove contro di loro, affrontano slippage e perdite impreviste, dimostrando l'elevato rischio di questo approccio.
Cos'è il limite di prezzo del 2%?
Un limite di prezzo è l'intervallo massimo di prezzo consentito per un contratto futures durante una sessione di trading. Questi limiti sono imposti dal CME per promuovere un trading più sicuro e ridurre la volatilità eccessiva. Quando il mercato raggiunge questo limite, possono verificarsi diversi esiti, tra cui sospensioni temporanee del trading, continuazione sotto condizioni di limite o una completa interruzione del trading per il resto della sessione, a seconda del prodotto e delle linee guida regolamentari.
Perché è proibito fare trading entro il limite di prezzo del 2%?
Fare trading entro il 2% del limite di prezzo CME crea un rischio maggiore e potenziali problemi di liquidità, poiché le condizioni di mercato diventano instabili vicino a queste soglie. Se il prezzo si avvicina al limite, l'esecuzione diventa imprevedibile e i gap di prezzo possono portare a liquidazioni forzate, slippage e aumenti dei drawdown dell'account. Per garantire una gestione responsabile del rischio e la stabilità del mercato, il trading in questa zona è severamente proibito, e le violazioni possono comportare la sospensione o restrizioni dell'account. Clicca qui per saperne di più.