TL;DR: FundedNext Futures proíbe estritamente estratégias de Trading que exploram condições de mercado simuladas ou manipulam a execução, pois tanto a Challenge Phase quanto as FundedNext Accounts operam em um ambiente simulado. Práticas proibidas incluem exploração de erros da plataforma, compartilhamento de conta, account rolling, spam de múltiplas ordens, abuso de feed de dados lento, spoofing, layering, grid trading, wash trading, arbitragem de latência, reverse hedging, hedging com instrumentos correlacionados, Trading em mercados com gaps ou ilíquidos e Trading dentro de 2% dos limites de preço do CME. Copy Trading ou group trading não autorizados e comportamentos insustentáveis de alto risco podem resultar em suspensão, desqualificação ou restrições da conta. Essas regras garantem justiça, transparência e Trading baseado em habilidade de longo prazo.
Na FundedNext Futures, buscamos traders que demonstrem disciplina, consistência e a capacidade de negociar de forma sustentável a longo prazo. Nosso objetivo é proporcionar aos traders a oportunidade de operar nas Challenge Accounts ou FundedNext Accounts, onde possam mostrar uma abordagem estruturada, gerenciar riscos de forma eficaz e manter a integridade do Trading. Não apoiamos aqueles que tentam explorar o ambiente simulado ou se envolver em práticas de Trading insustentáveis.
As Challenge Accounts e FundedNext Accounts operam em um mercado simulado. Certas estratégias de Trading podem tirar proveito dessas condições simuladas, mas falham em performar em cenários de mercado real. Quaisquer práticas proibidas, independentemente da fase, resultarão em suspensão da conta e desqualificação para participação futura.
FundedNext Futures é projetado para traders que buscam um relacionamento de Trading de longo prazo, não exploração de curto prazo. Se seu objetivo é construir uma carreira de Trading sustentável, encorajamos que negocie responsavelmente, siga princípios de Risk Management e refine uma estratégia alinhada com condições reais de mercado.
Para garantir um ambiente de Trading justo, transparente e ético, proibimos estritamente as seguintes atividades:
O que é Exploração de Erros da Plataforma?
Explorar erros da plataforma em Futures Trading refere-se a tirar proveito de falhas do sistema, discrepâncias de preço ou atrasos na execução para garantir lucros sem risco. Isso envolve manipular falhas na plataforma de Trading, como atualizações de preço atrasadas ou erros técnicos, para executar trades a preços que não refletem as condições reais do mercado em tempo real.
Por que Explorar Erros da Plataforma é proibido na FundedNext Futures?
Essa prática prejudica o Trading justo e proporciona uma vantagem injusta sobre traders que seguem práticas éticas. Quando ocorre um erro, como precificação incorreta devido a feeds de dados atrasados, alguns traders exploram essa falha para entrar ou sair de trades a preços desatualizados ou incorretos. Como esses preços não são válidos no mercado ao vivo, tais ações criam uma vantagem artificial, permitindo que traders se beneficiem de ineficiências do sistema em vez de movimentos reais do mercado.
O que é Compartilhamento de Conta?
Compartilhamento de conta ocorre quando um trader gerencia múltiplas contas ou permite que outra pessoa negocie em seu nome. Essa prática é estritamente proibida, pois prejudica a competição justa e compromete a integridade tanto da Challenge Account quanto da FundedNext Account.
Por que o Compartilhamento de Conta é proibido na FundedNext Futures?
O Trading destina-se a avaliar a habilidade e capacidade de tomada de decisão de um indivíduo. Quando traders participam do compartilhamento de conta, comprometem a integridade, dificultando distinguir traders genuinamente habilidosos daqueles que dependem de suporte externo. Isso cria uma vantagem injusta e prejudica a transparência no ambiente de Trading.
O que é Account Rolling?
Account rolling é uma prática de alto risco na qual múltiplas Challenge Accounts são adquiridas com a intenção de progredir rapidamente para FundedNext Accounts, frequentemente sacrificando algumas contas enquanto se concentra em passar outras. Essa abordagem depende de probabilidade em vez de habilidade, desconsiderando o Risk Management adequado e análise de mercado. Assemelha-se mais a jogo do que Trading, pois o sucesso depende da sorte pura em vez de uma estratégia estruturada.
Por que Account Rolling é proibido na FundedNext Futures?
FundedNext Futures está comprometida em apoiar traders que demonstrem consistência, disciplina e lucratividade a longo prazo. Account rolling compromete a integridade do processo de Evaluation ao ignorar os princípios fundamentais do Trading responsável. A Challenge Phase é projetada para avaliar a capacidade do trader de gerenciar riscos efetivamente—não para testar quantas contas podem ser roladas por táticas agressivas e insustentáveis. Traders que praticam account rolling não demonstram verdadeira proficiência em Trading, tornando essa prática injusta e antiética, contrariando a base de um ambiente profissional de Trading.
Para manter justiça e transparência, o account rolling é monitorado ativamente. Violações podem resultar em restrições na compra de novas contas ou ajustes no limite de alocação vitalícia. Essas medidas garantem que apenas traders que desenvolvem e aplicam estratégias sólidas e sustentáveis possam progredir, reforçando uma plataforma baseada em habilidade, disciplina e sucesso a longo prazo.
O que são Spam de Múltiplas Ordens e Explorações de Trading Coordenadas?
Spam de múltiplas ordens e explorações de trading coordenadas envolvem colocar e cancelar numerosas ordens na Depth of Market (DOM) para manipular a atividade do mercado ou colaborar com outros para influenciar artificialmente o fluxo de ordens. Essas ações criam sinais enganosos e distorcem a dinâmica genuína de oferta e demanda, prejudicando a integridade e justiça do mercado.
Por que Spam de Múltiplas Ordens e Explorações de Trading Coordenadas são proibidos?
Colocações múltiplas de ordens na DOM (spam) e manipulação coordenada distorcem as condições do mercado e representam falsamente a verdadeira oferta e demanda. Como o Trading simulado replica condições reais de mercado, tais atividades enganam outros traders criando participação falsa no mercado e fluxo de ordens enganoso. Na FundedNext Futures, essas práticas comprometem a justiça, prejudicam as avaliações e não avaliam a capacidade dos traders de performar em mercados ao vivo. A aplicação dessas regras assegura um ambiente de Trading realista, ético e transparente.
Exemplo:
Um trader coloca centenas de ordens falsas de Bid/Ask (Limit Orders) na DOM, criando interesse falso de compra. Outros traders reagem, elevando o preço, momento em que o trader cancela suas ordens de compra e vende a preço inflacionado. Em um ambiente simulado, isso manipula a dinâmica do mercado, engana os participantes e prejudica o processo de Evaluation ao distorcer o comportamento real de Trading.
O que é Abuso de Feed de Dados Lento?
Abusar do feed de dados lento é uma prática onde traders exploram atualizações de preço atrasadas para executar trades a preços desatualizados, ganhando vantagem injusta sobre aqueles que dependem de dados em tempo real. Essa prática prejudica a competição justa e compromete a integridade do ambiente de Trading.
Por que o Abuso de Feed de Dados Lento é proibido na FundedNext Futures?
Um feed de dados lento pode causar atrasos nas atualizações de preço em relação às condições reais do mercado. Alguns traders aproveitam esse atraso comparando preços em múltiplas plataformas e entrando em trades baseados em informações desatualizadas antes que sua plataforma de Trading atualize. Isso pode levar a execuções de trades injustas e comportamento manipulativo, distorcendo o processo de avaliação do mercado.
Exemplo:
Um trader percebe que sua plataforma está exibindo o preço de uma ação $1 abaixo do preço real do mercado devido a um feed de dados atrasado. Ele rapidamente coloca uma ordem de compra no preço incorreto e, uma vez que a plataforma atualiza, vende ao preço corrigido para um lucro garantido, explorando o sistema em vez de depender de habilidades reais de Trading.
O que são Account Flipping e Execução Inconsistente de Contratos?
Account flipping e execução inconsistente de contratos envolvem usar alta Margin para crescer rapidamente ou estourar contas por meio de posições imprudentes e superdimensionadas. Essa abordagem de alto risco carece de estratégia e disciplina, tornando-se insustentável e propensa a falhas.
Por que Account Flipping e Execução Inconsistente de Contratos são proibidos na FundedNext Futures?
Alguns traders tentam multiplicar rapidamente o saldo da conta assumindo posições de altíssimo risco, usando alavancagem máxima para ganhos rápidos. Se bem-sucedidos, retiram os lucros e repetem o processo com uma nova conta. Se falharem, abandonam a conta e começam novamente, evitando as consequências de um Risk Management inadequado. Esse método compromete a consistência a longo prazo e vai contra os princípios do Trading responsável.
Exemplo:
Um trader se qualifica para uma FundedNext Account e imediatamente realiza uma operação all-in, arriscando todo o Account Balance em uma única posição. Se o trade for bem-sucedido, ele retira os lucros. Se falhar, abre outra conta e repete o processo, sem esforço para refinar sua estratégia de Trading ou seguir práticas sustentáveis de Risk Management.
O que são Copy & Group Trading?
Copy Trading refere-se a replicar trades de outro trader ou usar serviços de sinais para executar trades.
Group trading ocorre quando múltiplos traders colaboram—frequentemente em tempo real—para alcançar recompensas específicas executando trades semelhantes simultaneamente.
Por que Copy & Group Trading (geralmente) são proibidos na FundedNext Futures?
Na FundedNext Futures, avaliamos cada trader com base em sua habilidade individual de Trading, focando na tomada de decisão independente, Risk Management adequado e consistência a longo prazo.
Depender de outros—seja por meio de serviços de sinais ou coordenação com outros traders—distorce as verdadeiras capacidades do trader e prejudica a competição justa. Por isso, Copy Trading ou group trading não autorizados são estritamente proibidos.
O que é permitido na FundedNext Futures para Copy & Group Trading?
A FundedNext apoia flexibilidade para traders que gerenciam suas próprias contas. As seguintes formas de copy trading são permitidas:
Copy trading dentro da FundedNext é permitido. Traders podem copiar livremente trades entre suas próprias FundedNext accounts.
Copy trading entre FundedNext e outras prop firms é permitido se o trader for proprietário de todas as contas envolvidas. A FundedNext pode solicitar verificação de que todas as contas estão registradas sob o mesmo nome exato conforme registros da FundedNext; qualquer variação na grafia ou identidade não será aceita.
O uso de quaisquer ferramentas de copy trading é permitido, incluindo:
Recurso integrado de copy trading do Tradovate
Módulos NinjaTrader como Replikanto
Qualquer plataforma de terceiros, desde que usada apenas para copiar seus próprios trades
O que não podem fazer na FundedNext Futures para Copy & Group Trading?
Para preservar a integridade do nosso processo de Evaluation, as seguintes ações são estritamente proibidas:
Traders não podem realizar group trades ou coordenar trades com outros traders, dentro ou fora da FundedNext.
Traders não podem assinar serviços de sinais de Trading nem usar sinais externos para guiar suas decisões de Trading.
Traders não têm permissão para copiar trades da conta de outra pessoa dentro da FundedNext, mesmo por meio de ferramentas automáticas ou trade copiers.
Exemplo de Comportamento Proibido:
Um trader entra em um grupo de sinais onde um provedor envia instruções de trades. Em vez de realizar uma análise independente, o trader copia cegamente esses trades para passar a Challenge Phase. Isso resulta em sucesso não merecido baseado na habilidade de outra pessoa e viola nossos princípios de Evaluation.
O que é Micro-Scalping?
Micro-scalping é definido como a prática de abrir e fechar trades em segundos para capitalizar repetidamente pequenas flutuações de preço. Embora a FundedNext não faça breach ou encerre sua conta apenas por essa atividade, temos uma política clara e equilibrada para abordá-la, que você pode revisar aqui.
O que são Estratégias de Spoofing?
Spoofing é uma técnica de manipulação de mercado onde um trader coloca grandes ordens falsas (pending orders) para criar uma falsa impressão de oferta ou demanda, influenciando as decisões de outros traders. Essas ordens falsas são canceladas antes da execução, permitindo que o trader aproveite os movimentos de preço.
Por que as Estratégias de Spoofing são proibidas no FundedNext Futures?
Spoofing não é permitido porque engana os traders mostrando demanda ou oferta falsa, fazendo com que eles realizem trades baseados em informações falsas. Esse tipo de manipulação de mercado cria um ambiente de negociação injusto na fase ao vivo e vai contra nossas regras.
Exemplo:
Um trader quer colocar uma ordem de compra. Mas o preço estava mais alto do que o esperado, e ele colocou várias grandes ordens de venda para fazer parecer que havia uma forte pressão de venda se formando. Isso engana outros traders fazendo-os pensar que o preço pode cair, incentivando-os a vender. Assim que o trader obtém um preço favorável, ele cancela rapidamente todas as ordens falsas de venda e executa uma ordem de compra, tendo manipulado o mercado a seu favor.
O que são Estratégias de Order Book Shaping/Layering?
Layering ocorre quando um trader coloca múltiplas ordens de compra ou venda em diferentes níveis de preço para criar uma falsa sensação de profundidade de mercado. Essas ordens não têm a intenção de serem executadas, mas sim de enganar outros traders para que tomem decisões baseadas em condições de mercado manipuladas.
Por que as Estratégias de Order Book Shaping/Layering são proibidas no FundedNext Futures?
Layering é proibido porque cria uma falsa impressão de liquidez, enganando os traders a tomarem decisões baseadas em ordens de mercado falsas. Isso prejudica a negociação justa e vai contra os princípios do FundedNext.
Exemplo:
Um trader coloca várias ordens de compra em diferentes níveis de preço, fazendo parecer que há um forte interesse de compra. Outros traders veem isso e começam a comprar também. Quando o preço sobe, o trader cancela todas as ordens falsas e vende a um preço mais alto.
O que são as Estratégias de Bracket?
Bracket trading é uma estratégia onde traders definem ordens de compra e venda pré-definidas (limit/stop orders) para aproveitar movimentos de mercado em qualquer direção e também definem níveis de take-profit e stop-loss para gerenciar risco e garantir ganhos automaticamente. Explorar a ausência de slippage ou usar brackets apertados para se beneficiar de execuções favoráveis é proibido. Essas práticas não são permitidas sob nossas políticas de negociação.
Por que as Estratégias de Bracket são proibidas no FundedNext Futures?
Explorar a ausência de slippage e usar ordens de bracket apertadas é proibido e considerado uma estratégia de trading sem esforço porque dá aos traders uma vantagem injusta. Quando o mercado se move rapidamente, especialmente em instrumentos como o NQ, colocar ordens com diferenças mínimas de preço pode resultar em execuções favoráveis que não refletem as condições reais do mercado ao vivo ou não são consideradas verdadeira inteligência de trading.
Exemplo:
Imagine um trader que define um buy stop em 12.900 e um sell stop em 12.850 para futuros do Nasdaq (NQ), com níveis de take-profit em 12.930 e 12.820. Se o preço dispara para cima e a ordem de compra é acionada, atingindo o take-profit em 12.930 sem qualquer slippage, o trader lucra com um movimento de preço pequeno e atípico. Isso é proibido porque explora as condições de trading ao vivo, não reflete a inteligência de trading e dá ao trader uma vantagem injusta.
O que é Grid Trading?
Grid trading no mercado de Futures envolve colocar múltiplas ordens longas e curtas em níveis de preço pré-definidos para capitalizar as flutuações do mercado. Essa estratégia visa capturar pequenos movimentos de preço dentro de uma faixa definida, permitindo que traders lucrem com a Volatility sem depender da direção do mercado. Contudo, devido à frequência das ordens, o Grid Trading pode criar atividade excessiva no mercado e prejudicar condições de negociação justas.
Por que o Grid Trading é proibido no FundedNext Futures?
Grid trading é proibido porque pode levar à manipulação de mercado e criar atividade artificial de trading. Essa estratégia também aumenta significativamente o risco, já que um movimento forte do mercado em uma direção pode disparar múltiplas perdas consecutivas. Além disso, grid trading não é sustentável em mercados altamente voláteis ou em tendência, onde oscilações rápidas de preço podem levar a margin calls e perdas substanciais. O FundedNext Futures prioriza práticas de negociação justas e estratégias conscientes de risco, por isso o grid trading não é permitido.
Exemplo:
Um trader coloca várias ordens de compra em $100, $105 e $110 e ordens de venda em $115, $120 e $125. Se o mercado oscilar entre esses níveis, o trader lucra. Porém, se o mercado cair bruscamente abaixo de $100, todas as ordens de compra perdem valor ao mesmo tempo, levando a perdas significativas. Isso demonstra a alta exposição ao risco do grid trading e por que ele não é permitido.
O que é Wash Trading?
Wash trading em Futures ocorre quando um trader coloca bids e asks simultaneamente ou em rápida sucessão para criar atividade artificial no mercado sem assumir risco real. Essa prática é usada para enganar outros traders, manipular preços ou inflar o volume de trading sem intenção genuína de mercado.
Por que o Wash Trading é proibido no FundedNext Futures?
Wash trading distorce a transparência do mercado ao inflar artificialmente o volume de trading e enganar traders fazendo-os acreditar que há interesse genuíno em um asset. Isso manipula o movimento de preços e prejudica condições justas de mercado. O FundedNext proíbe wash trading para manter um ambiente de negociação transparente e confiável, onde traders competem com base em condições reais de mercado e não em atividade artificial.
Exemplo:
Um trader compra e vende continuamente o mesmo contrato de futuros a preços quase idênticos, gerando um alto número de trades sem realmente alterar sua posição no mercado. Isso aumenta artificialmente o volume de trading do asset, fazendo parecer que está mais ativo do que realmente está. Como resultado, outros traders podem acreditar que há um forte interesse no asset quando, na verdade, a atividade é fabricada.
O que é Exploração de Execução Simulada?
Exploração de Execução Simulada é uma prática de trading proibida caracterizada por um padrão sustentado de posições que exibem pouco ou nenhum movimento adverso de mercado, indicando que os lucros foram gerados principalmente por vantagens de execução dentro do ambiente simulado, em vez de por risco genuíno de mercado.
O FundedNext Futures opera com execução simulada usando dados de mercado ao vivo da exchange. Embora os preços de mercado reflitam a atividade em tempo real da exchange, fills simulados podem ocasionalmente ocorrer a preços, tamanhos ou velocidades de execução que não seriam alcançáveis no livro de ordens da exchange ao vivo devido a fatores como profundidade de mercado, prioridade na fila e liquidez disponível.
Por que a Exploração de Execução Simulada é proibida no FundedNext Futures?
Quando um trader explora deliberadamente diferenças entre execução simulada e ao vivo para gerar lucros — em vez de expressar uma visão legítima de mercado — a atividade é considerada abuso da Platform e não uma estratégia válida de trading. Essa conduta aparece mais comumente como trades repetidos de duração muito curta concentrados em instrumentos de baixa liquidez. O fator determinante é que as mesmas posições não poderiam razoavelmente ter sido estabelecidas ou fechadas sob condições comparáveis de mercado ao vivo. Qualquer estratégia que sistematicamente lucre com lacunas específicas da simulação em vez de movimento genuíno de mercado é proibida.
O que é Tick Scalping?
Tick scalping é a prática repetida de abrir e fechar posições dentro de uma janela muito curta para coletar alguns ticks de lucro por trade a partir de fills simulados favoráveis, frequentemente com tamanho de posição grande ou máximo. Uma saída rápida ocasional motivada por condições genuínas de mercado não é considerada uma violação por si só.
Por que o Tick Scalping é proibido no FundedNext Futures?
Tick scalping torna-se preocupante quando uma estratégia depende principalmente de capturar flutuações mínimas de preço por meio de grandes tamanhos de posição, fills simulados favoráveis ou características de execução que seriam difíceis de replicar em um ambiente de mercado ao vivo. Tal atividade não reflete habilidade sustentável de trading e pode ser considerada uma exploração do ambiente simulado em vez de uma demonstração de análise genuína de mercado ou gestão de risco.
O que é Arbitragem de Latência?
Arbitragem de latência é uma estratégia de trading de alto risco que explora atrasos de preço entre plataformas, confiando em vantagens de velocidade em vez de análise de mercado. Essa estratégia aproveita discrepâncias nas atualizações de dados de mercado, permitindo que traders entrem ou saiam de posições antes que outros reajam.
Por que a Arbitragem de Latência é proibida no FundedNext Futures?
Um trader que usa um feed de preço mais rápido pode entrar em trades antes que o feed mais lento seja atualizado, ganhando uma vantagem injusta ao acessar movimentos de preço antes de outros participantes do mercado. Isso distorce a precificação justa e prejudica a integridade da negociação. Como a arbitragem de latência não reflete habilidades reais de trading e depende da exploração de ineficiências do sistema, o FundedNext Futures proíbe essa prática para garantir condições equitativas.
Exemplo:
Um trader percebe que uma atualização de preço em uma plataforma está atrasada em vinte milissegundos. Ele rapidamente realiza um trade antes que a plataforma atrasada se ajuste, garantindo um preço melhor do que traders que usam feeds padrão. Isso cria uma vantagem injusta e manipula a dinâmica de precificação.
O que é Reverse Hedging e Hedging Coordenado?
Manipulação de Hedging é qualquer estratégia que abre posições compensatórias no mesmo instrumento ou em um equivalente para neutralizar artificialmente o risco direcional. Como ambas as pernas acompanham o mesmo subjacente, uma é garantida para ganhar e a outra para perder, independentemente do movimento do mercado. O FundedNext Futures proíbe duas formas disso: reverse hedging e hedging coordenado.
Reverse Hedging
Reverse hedging ocorre quando um único trader, um único beneficiário, detém ambos os lados do offset, comprando um e vendendo o outro. Como a mesma pessoa controla ambas as pernas, tanto os resultados vencedores quanto os perdedores acumulam para ela. Pode ser feito entre as próprias contas do trader ou dentro de uma única conta.
Hedging Coordenado
Hedging coordenado ocorre quando dois ou mais titulares de contas separadas coordenam para manter lados opostos da mesma trade. Nenhuma conta individual está internamente hedgeada, então cada uma parece uma trade direcional comum. Independentemente da direção do mercado, os vencedores do grupo são projetados para ganhar mais do que os perdedores perdem. O lucro vem da conluio e da estrutura de recompensa, não da habilidade de trading.
A Diferença Principal
No reverse hedging, um proprietário controla ambos os lados, e o offset fica dentro da conta ou contas de uma única pessoa. No hedging coordenado, vários proprietários distintos agem juntos, nenhuma conta mostra um hedge por si só, e a coordenação é identificável entre as contas envolvidas.
Por que Ambos São Proibidos
Ambos deturpam o desempenho genuíno de trading. As posições compensatórias tornam o resultado predeterminado independentemente da direção do mercado, então nem o trader nem o grupo demonstram habilidade real ou gestão de risco. Isso mina a integridade da Evaluation e viola os princípios de competição justa do FundedNext Futures. O hedging coordenado envolve ainda conluio entre contas para extrair fundos da empresa. Para prevenir manipulação, ambas as práticas são proibidas.
Exemplos:
Reverse hedging (entre contas): Um trader abre uma compra em NQ na Conta A e uma venda em MNQ na Conta B, ambas sob seu controle. Independentemente do movimento do mercado, uma conta lucra e a outra perde.
Reverse hedging (conta única): Um trader compra 1 contrato NQ e vende 7 contratos MNQ na mesma conta. Como NQ e MNQ acompanham o mesmo subjacente com notional equivalente, as posições se compensam parcialmente, neutralizando o risco direcional e burlando a exposição genuína.
Hedging coordenado (dois titulares coordenando): Os titulares das contas A e B são indivíduos separados agindo juntos. Ao mesmo tempo, A compra 5 NQ e B vende 3 NQ ou 3 ES (Símbolo Correlacionado). Cada conta, vista isoladamente, parece uma trade direcional normal. Se NQ sobe, A se aproxima do alvo enquanto B falha; se NQ cai, o inverso.
Hedging coordenado (anel escalonado): Dez titulares de contas coordenadas abrem contas; cinco vão long NQ e cinco vão short NQ com tamanho e tempo correspondentes. Independentemente da direção do mercado, cerca de cinco contas obtêm lucro e cinco falham, um resultado predeterminado produzido por conluio e não por habilidade de trading.
O que é Hedging com Instrumentos Correlacionados?
Hedging com instrumentos correlacionados significa manter posições opostas, uma longa e uma curta, ao mesmo tempo em dois ativos subjacentes diferentes que se movem juntos dentro do mesmo Grupo de Ativos.
Como os ativos correlacionados seguem de perto as mesmas tendências de mercado, assumir posições opostas neles compensa a maior parte do risco geral: uma operação ganha enquanto a outra perde, reduzindo artificialmente a exposição genuína. Isso pode ser feito em várias contas ou dentro de uma única conta.
Por que Hedging com Instrumentos Correlacionados é proibido no FundedNext Futures?
A FundedNext avalia os traders pela sua capacidade de navegar no risco real de mercado e demonstrar uma vantagem sustentável. Assumir posições opostas em mercados fortemente correlacionados elimina a maior parte desse risco, com uma posição absorvendo a perda enquanto a outra registra lucro. Isso mascara a exposição real ao risco e explora o ambiente simulado, dificultando a avaliação da habilidade real de negociação. Para manter uma avaliação justa e baseada em habilidade, essa prática é proibida.
Exemplo:
Um trader compra contratos futuros do S&P 500 (ES) enquanto simultaneamente vende contratos futuros do Dow Jones (YM). Ambos são índices de ações dos EUA fortemente ligados, então comprar um enquanto vende o outro atua como uma rede de segurança artificial com risco real de mercado quase zero.
O que é Trading em Mercado com Gap ou Ilíquido?
Trading em mercado com gap ou ilíquido envolve realizar operações durante períodos de baixa liquidez ou explorar grandes gaps de preço para obter uma vantagem injusta. Esse método depende de ineficiências do mercado em vez de habilidades estratégicas de negociação.
Por que Trading em Mercado com Gap ou Ilíquido é proibido no FundedNext Futures?
Os traders podem tentar colocar ordens em condições de mercado com gap ou ilíquidas, buscando se beneficiar de ineficiências de preço. No entanto, isso os expõe a execuções imprevisíveis, alta slippage e possível manipulação de mercado. Negociar em ambientes de baixa liquidez ou antes de grandes eventos de mercado pode distorcer a descoberta justa de preços e desestabilizar o mercado.
Exemplo:
Um trader coloca uma ordem de compra limitada exatamente no momento da abertura de uma nova semana, antecipando uma alta de preço. A ordem foi executada, e o mercado abriu após um grande gap, e o preço do índice de execução não é relevante para o preço do índice de mercado. No entanto, se o mercado se mover contra ele, ele enfrenta slippage inesperada e perdas, demonstrando a natureza de alto risco dessa abordagem.
O que é o Limite de Preço de 2%?
Um limite de preço é a faixa máxima de preço permitida para um contrato futuro durante uma sessão de negociação. Esses limites são impostos pelo CME para promover negociações mais seguras e reduzir a volatilidade excessiva. Quando o mercado atinge esse limite, diferentes desdobramentos podem ocorrer, incluindo paralisações temporárias de negociação, continuação sob condições limitadas ou uma parada completa nas negociações pelo restante da sessão, dependendo do produto e das diretrizes regulatórias.
Por que é proibido negociar dentro do limite de preço de 2%?
Negociar dentro de 2% do limite de preço do CME cria maior risco e potenciais problemas de liquidez, pois as condições de mercado tornam-se instáveis perto desses limites. Se o preço se aproximar do limite, a execução torna-se imprevisível, e gaps de preço podem levar a liquidações forçadas, slippage e aumento dos drawdowns na conta. Para garantir uma gestão de risco responsável e a estabilidade do mercado, negociar nessa zona é estritamente proibido, e violações podem resultar em suspensão ou restrições na conta. Clique aqui para saber mais.