简要说明：价格限制是期货合约在交易时段内可波动的最大价格范围，由CME设定，用于控制波动性并保护市场稳定。这些限制基于前一交易日的收盘结算价，并根据产品、合约月份及交易时段（隔夜与正常交易时间）而有所不同。
在FundedNext 期货，交易者必须避免在距离 CME 价格限制 2% 范围内进行交易。对于如NQ、ES、YM、MNQ、MES等股指期货，CME 价格限制为 7%，意味着限制区间从该限制的前 2%开始。您可以通过监控交易平台行情板上的% 净变化来确保合规。
禁止在此 2% 范围内交易，是因为流动性变得不稳定，执行不可预测，且风险如 slippage 和强制平仓增加。违规可能导致利润扣除、交易限制或账户暂停。
什么是期货交易中的价格限制？
价格限制是期货合约在交易时段内允许的最大价格波动范围。这些限制由 CME 设定，以促进更安全的交易并减少过度波动。当市场达到此限制时，可能发生不同结果，包括临时交易暂停、在限制条件下继续交易，或根据产品和监管规定，整个交易时段停止交易。
如何查找 CME 价格限制？
价格限制基于收盘结算价计算，并根据产品、合约月份及时间段（例如，隔夜价格限制与正常交易时间价格限制不同）而变化
价格限制在每个交易时段结束后于中部时间下午4:05更新，可在CME 价格限制页面查看。
遵守 2% 价格限制规则的最有效方法之一，是监控交易平台行情板上期货合约的 % 净变化。这有助于识别市场距离CME 价格限制的接近程度。如果当前未显示此数据，请在平台添加“% 净变化”列以跟踪实时变动。
股指产品的价格限制是多少？
对于 NQ、MNQ、YM、MYM、ES 和 MES 等股指产品，CME 价格限制设定为 7%。交易者在计算 2% 限制范围时必须考虑此更新阈值。
示例：
为遵守 2% 价格限制规则，当市场价格接近 CME 设定的价格限制 2% 范围内时，交易者必须停止交易。
计算 2% 价格限制范围的公式：
上限：参考价格 × (1 + 0.07 − 0.02)
下限：参考价格 × (1 − 0.07 + 0.02)
纳斯达克100期货（NQ）示例：
如果CME 价格限制为 18,556，且隔夜限制为 7%：
交易上限：18,556 × (1 + 0.07 − 0.02) = 19,483
交易下限：18,556 × (1 − 0.07 + 0.02) = 17,628
这对交易者意味着什么？
如果市场价格超过 19,483 或低于 17,628，交易者必须立即停止交易。继续在此限制范围内交易违反 Risk Management 政策，可能导致账户处罚、交易限制或暂停，以维护市场完整性并防止过度损失。
为什么禁止在 2% 价格限制范围内交易？
在距离 CME 价格限制 2% 范围内交易会带来更高风险和潜在流动性问题，因为市场条件在这些阈值附近变得不稳定。当价格接近限制时，执行变得不可预测，价格跳空可能导致强制平仓、slippage 以及账户回撤增加。为确保负责任的 Risk Management 和市场稳定，严格禁止在此区域内交易，违规可能导致利润扣除、账户暂停或限制。