TLDR: Gewinn oder Verlust im Futures-Handel = (Tick-Wert × Bewegte Ticks) × Kontrakte. Mehr Ticks und Kontrakte erhöhen das Gewinn- oder Verlustpotenzial.
Die Berechnung von Gewinn und Verlust (PnL) ist eine der wichtigsten Fähigkeiten im Futures-Handel.Da Terminkontrakte in festen Tick-Größen schwanken, beeinflusst jede Preisänderung direkt Ihr Guthaben.Das Verständnis, wie Tick-Größe, Tick-Wert und die Anzahl der Kontrakte zusammenarbeiten, hilft Händlern, das Risiko und den Performance Reward genau zu messen.Dieses Wissen stellt sicher, dass Sie Trades mit Vertrauen planen und unerwartete Ergebnisse vermeiden können.
Verstehen von Schlüsselkonzepten
Bevor Sie Gewinn oder Verlust im Futures-Handel berechnen, müssen Sie diese grundlegenden Begriffe verstehen:
Tick-Größe: Die kleinste mögliche Preisbewegung, die für einen Futures-Kontrakt erlaubt ist.Es variiert je nach Vertrag.
Tick-Wert: Der monetäre Betrag, der gewonnen oder verloren wird, wenn sich der Preis um einen Tick bewegt.
Anzahl der Ticks: Die gesamte Bewegung in Ticks zwischen Ihrem Einstiegs- und Ausstiegspreis.
Anzahl der Verträge: Die Anzahl der Verträge, die Sie handeln.Mehr Verträge verstärken Gewinne oder Verluste.
Sobald diese Grundlagen klar sind, können Sie PnL manuell berechnen oder einen Futures-Gewinnrechner verwenden.
Was ist ein Tick im Futures-Handel?
Ein Tick ist die minimale Preisänderung für einen Terminkontrakt.Preise bewegen sich in festen Schritten, ohne dass kleinere Inkremente möglich sind.
Beispiel:
Wenn die Tickgröße 0,25 Punkte beträgt, bewegt sich der Preis in Schritten von 0,25 (6000,00 → 6000,25 → 6000,50).
Preise werden sich nicht um kleinere Beträge wie 6000,10 ändern.
Jeder Tick hat einen Tick-Wert, der das pro Vertrag pro Tick gewonnene oder verlorene Geld zeigt.Zum Beispiel hat der E-mini S&P 500-Futures-Kontrakt einen Tick-Wert von 12,50 $.
Berechnung von Gewinn und Verlust mithilfe von Ticks für den Futures-Handel
Formel:
Gewinn/Verlust = (Tick-Wert × Anzahl der bewegten Ticks) × Anzahl der Kontrakte
Beispiel 1: Ein Vertragsgeschäft
Sie handeln 1 Kontrakt der E-mini S&P 500 Futures, und der Preis bewegt sich 5 Ticks zu Ihren Gunsten (6000,00 → 6001,25).
Tick-Größe: 0,25 Punkte
Tick-Wert: $12,50
Anzahl der Ticks: 5
Berechnung:
1 Tick = 12,50 $
5 Ticke = 5 × 12,50 $ = 62,50 $
Profit = 62,50 $
Beispiel 2: Mehrere Verträge
Sie handeln mit 3 Kontrakten der E-mini S&P 500-Futures, und der Preis bewegt sich 5 Ticks zu Ihren Gunsten.
Tick-Größe: 0,25 Punkte
Tick-Wert: $12,50
Anzahl der Ticks: 5
Verhandelte Verträge: 3
Berechnung:
1 Tick = 12,50 $
5 Ticks = 5 × 12,50 $ = 62,50 $
3 Verträge = 3 × 62,50 $ = 187,50 $
Profit = $187,50
Wichtige Punkte, die man sich merken sollte
Ein Tick ist die kleinste Preisbewegung in einem Terminkontrakt.
Die Tick-Größe ist, wie viel sich der Preis in einem Schritt bewegen kann, und der Tick-Wert ist, wie viel Geld Sie pro Tick gewinnen oder verlieren.
Je mehr Ticks der Preis sich zu Ihren Gunsten bewegt, desto höher ist Ihr Gewinn.
Die Anzahl der Verträge, die Sie handeln, multipliziert Ihren Gewinn oder Verlust.
Wenn sich der Preis gegen Sie bewegt, gilt dieselbe Berechnung für Ihren Verlust.